Prodotti di investimento assicurativi: guida completa 2024

Nell’attuale panorama finanziario i prodotti di investimento assicurativi rappresentano una soluzione innovativa che unisce la sicurezza delle coperture assicurative alla potenzialità di crescita degli investimenti finanziari.

Questi strumenti, conosciuti come IBIPs (Insurance-Based Investment Products), offrono agli investitori l’opportunità unica di proteggere il proprio capitale da eventi avversi, garantendo nel contempo la possibilità di partecipare alle dinamiche dei mercati finanziari.

Regolamentati a livello europeo dalla Direttiva IDD, gli IBIPs si pongono come prodotti complessi che richiedono una trasparenza informativa e una tutela del consumatore all’avanguardia. La loro natura ibrida li rende particolarmente adatti a soddisfare una vasta gamma di esigenze finanziarie, da quelle più conservative a quelle più orientate alla crescita, delineando così un nuovo orizzonte nel settore degli investimenti e delle assicurazioni.

Considerando lo stipendio medio in Italia, i prodotti di investimento assicurativi possono rappresentare una soluzione di risparmio e incremento del proprio patrimonio, adattabile a diversi livelli di reddito e obiettivi finanziari. Conoscerne le potenzialità, dunque, può offrire diverse opportunità di investimento.

Definizione e normativa dei prodotti di investimento assicurativi

I prodotti di investimento basati su assicurazione, noti come IBIPs (Insurance-Based Investment Products), rappresentano una categoria innovativa nel panorama finanziario e assicurativo.

Questi prodotti sono progettati per offrire agli investitori una doppia opportunità: da un lato, la protezione tipica delle polizze assicurative e, dall’altro, la possibilità di investimento in strumenti finanziari. In questo modo, gli IBIPs si configurano come soluzioni versatili, capaci di rispondere a esigenze diverse, dall’accumulo di un capitale alla tutela da eventi avversi.

La regolamentazione degli IBIPs è stata significativamente influenzata dalla Direttiva IDD (Insurance Distribution Directive) dell’Unione Europea, entrata in vigore nel 2018. L’obiettivo principale di questa direttiva è quello di creare un quadro normativo armonizzato per la distribuzione dei prodotti assicurativi all’interno degli stati membri dell’UE, ponendo particolare enfasi sulla trasparenza e sulla protezione del consumatore. La Direttiva IDD stabilisce requisiti rigorosi in termini di informazioni che devono essere fornite ai potenziali clienti prima della sottoscrizione di una polizza, assicurando che gli investitori siano pienamente consapevoli dei rischi, dei costi e delle caratteristiche del prodotto.

La definizione di IBIP, come delineata dalla Direttiva IDD, comprende quei prodotti assicurativi che offrono una scadenza o un valore di riscatto i cui rendimenti sono esposti, in tutto o in parte, alle fluttuazioni del mercato. Questa esposizione può essere diretta, come nel caso delle polizze unit-linked, dove il valore del contratto è legato all’andamento di specifici fondi di investimento, o indiretta, come nelle polizze index-linked, che fanno riferimento a indici di mercato o altri indicatori economici.

Un aspetto fondamentale introdotto dalla Direttiva IDD riguarda la valutazione dell’adeguatezza e dell’appropriatezza dei prodotti per il cliente. Le imprese assicurative e i distributori di prodotti assicurativi sono tenuti a valutare le esigenze, la situazione finanziaria e la tolleranza al rischio del potenziale cliente, al fine di consigliare i prodotti più adatti. Inoltre, la Direttiva impone la realizzazione e la distribuzione di un documento informativo standardizzato, noto come KID (Key Information Document), che deve fornire in modo chiaro e conciso le informazioni essenziali relative al prodotto, compresi i rischi, i costi e le potenziali performance.

La normativa IDD ha quindi portato a un innalzamento degli standard di trasparenza e protezione del consumatore nel settore assicurativo, con particolare riguardo ai prodotti di investimento. Questa evoluzione normativa ha reso necessario per le compagnie assicurative adeguare le proprie pratiche commerciali e di consulenza, al fine di garantire che tutti gli intermediari coinvolti nella distribuzione degli IBIPs rispettino i nuovi requisiti legali e deontologici.

Tipologie di prodotti assicurativi

Nel settore degli investimenti assicurativi, la diversificazione dei prodotti offre agli investitori un’ampia scelta per soddisfare le proprie esigenze finanziarie e di sicurezza. Tra le varie tipologie, le polizze Unit Linked e Index Linked emergono per la loro capacità di combinare la protezione assicurativa con l’investimento in mercati finanziari, mentre le polizze del Ramo I si concentrano maggiormente sull’aspetto della copertura vita.

Polizze Unit Linked

Le polizze Unit Linked rappresentano una soluzione di investimento flessibile in quanto il capitale versato viene investito in unità di fondi, che possono essere gestiti sia dall’assicuratore (fondi interni) sia da società di gestione del risparmio esterne (fondi esterni).

Questa tipologia di polizza permette all’investitore di partecipare direttamente alle performance dei mercati finanziari, scegliendo tra un’ampia gamma di fondi che riflettono diversi profili di rischio e strategie di investimento. Il valore della polizza è quindi influenzato dall’andamento dei fondi selezionati, offrendo potenzialità di crescita ma esponendo al tempo stesso l’investitore al rischio di mercato.

Polizze Index Linked

Le polizze Index Linked, invece, sono legate all’andamento di specifici indici di mercato o altri valori di riferimento, come indici azionari, obbligazionari o materie prime. Questo tipo di polizza prevede che il rendimento dell’investimento sia correlato all’evoluzione dell’indice scelto, offrendo così una trasparenza maggiore rispetto ai possibili risultati e una diversificazione del rischio attraverso l’esposizione a un intero settore o mercato.

Come per le Unit Linked, anche in questo caso l’investitore deve essere consapevole della possibilità di fluttuazioni negative dell’indice di riferimento, che potrebbero influenzare il valore della polizza.

Polizze del Ramo I

Tradizionalmente legate alla vita dell’assicurato, le polizze del Ramo I offrono principalmente una copertura assicurativa in caso di morte o sopravvivenza dell’assicurato fino alla scadenza del contratto. Queste polizze possono prevedere il pagamento di un capitale o di una rendita in determinate condizioni, garantendo così una sicurezza finanziaria per l’assicurato o i suoi beneficiari.

La caratteristica principale del Ramo I è la protezione del rischio vita, con eventuali varianti che possono includere elementi di investimento, come nelle polizze rivalutabili, dove una parte del premio viene investita per generare un rendimento aggiuntivo.

Per coloro che si domandano come investire una certa somma di denaro, i prodotti di investimento assicurativi offrono un’alternativa che coniuga crescita del capitale e protezione, adattandosi sia a chi cerca sicurezza sia a chi è orientato verso investimenti più audaci.

In un confronto con le opzioni tradizionali dell’Istituto Nazionale della Previdenza Sociale, inoltre, i prodotti di investimento assicurativi emergono come strumenti flessibili, in grado di offrire vantaggi aggiuntivi nell’ambito della pianificazione finanziaria e previdenziale.

Scopri Moneyfarm Sicura

Moneyfarm Sicura si distingue nel panorama delle soluzioni finanziarie per il suo approccio innovativo che integra gli elementi di un investimento tradizionale con quelli di una copertura assicurativa, creando un mix equilibrato tra crescita del capitale e protezione.

Attraverso i due prodotti assicurativi, Sicura100 e Sicura&Dinamica, Moneyfarm Sicura riesce a intercettare e soddisfare le esigenze di un ampio spettro di investitori, adattandosi a differenti profili di rischio e aspettative di rendimento.

La polizza Sicura100 appartiene alla tipologia Ramo I e si posiziona come una scelta ideale per chi privilegia la sicurezza, offrendo un bonus definito per chi attiva la polizza entro termini prestabiliti, con la garanzia di un ritorno del 100% sul capitale investito in caso di morte dell’assicurato. Al contrario, Sicura&Dinamica è una polizza Multiramo si rivolge a chi desidera un approccio più flessibile e dinamico all’investimento, consentendo di beneficiare di un bonus complementare che aggiunge valore all’investimento nel tempo.

La collaborazione con CNP Vita Assicura, parte integrante del rinomato Gruppo CNP Assurances, conferisce a Moneyfarm Sicura una base di solidità e affidabilità, arricchendo l’offerta con l’esperienza e la competenza di un leader storico nel settore assicurativo. Questa sinergia tra competenze finanziarie e assicurative consente di proporre ai clienti soluzioni caratterizzate da rendimenti potenzialmente più elevati, mantenendo al contempo una struttura di costi tra le più competitive del mercato.

Moneyfarm Sicura si impegna, infine, ad offrire un servizio trasparente e accessibile, riducendo al minimo i costi di gestione ed eliminando quelli di entrata e uscita, per garantire che gli investitori possano massimizzare i propri rendimenti. Questa politica di costi contenuti, unita alla possibilità di accedere a un team di professionisti esperti in pianificazione finanziaria e assicurativa, rende Moneyfarm Sicura una soluzione particolarmente attraente per chi cerca di ottimizzare il proprio portafoglio di investimenti con un occhio di riguardo alla protezione e alla crescita del capitale a lungo termine.

Vantaggi, rischi e considerazioni finali sui prodotti assicurativi

I prodotti di investimento assicurativi si configurano come una soluzione finanziaria particolarmente versatile, offrendo una serie di vantaggi distintivi che ne fanno un’opzione attraente per un’ampia gamma di investitori.

Uno degli aspetti più significativi è la possibilità di escludere il capitale investito dall’asse ereditario, un beneficio che può rivelarsi particolarmente prezioso in termini di pianificazione successoria, permettendo una trasmissione più fluida e meno onerosa dei beni agli eredi. Questo si traduce anche in un’esenzione dalle imposte di successione, consentendo agli eredi di beneficiare pienamente del capitale accumulato senza oneri aggiuntivi.

Alcuni prodotti di investimento assicurativi, inoltre, possono offrire vantaggi fiscali non trascurabili, come riduzioni sull’imposta di bollo, che possono incrementare ulteriormente l’attrattiva di questi strumenti dal punto di vista finanziario.

L’anticipo del TFR, inoltre, può essere indirizzato verso i prodotti di investimento assicurativi, permettendo così agli investitori di far fruttare questa importante componente del proprio pacchetto retributivo in una prospettiva di medio-lungo termine.

La protezione dall’inflazione rappresenta un altro punto di forza, garantendo che il valore del capitale investito non venga eroso dal calo del potere d’acquisto nel tempo. La personalizzazione è un ulteriore vantaggio chiave, permettendo agli investitori di adattare il prodotto alle proprie esigenze specifiche, sia in termini di orizzonte temporale d’investimento sia di profilo di rischio.

La decisione di investire in prodotti di investimento assicurativi richiede un’attenta valutazione dei rischi associati. Il rischio di perdita del capitale investito è una realtà ineludibile in qualunque investimento legato alle fluttuazioni dei mercati finanziari, e questi prodotti non fanno eccezione. È essenziale per gli investitori comprendere come la volatilità dei mercati possa influenzare il rendimento del proprio investimento e accettare il livello di rischio connesso.

I costi associati a questi prodotti, inclusi le commissioni di entrata e di gestione, rappresentano un fattore critico da considerare. Questi costi possono incidere significativamente sul rendimento complessivo dell’investimento, erodendone i potenziali guadagni. In questo senso, Moneyfarm Sicura si distingue nettamente da molti altri prodotti assicurativi presenti sul mercato, proprio in virtù dell’assenza di costi di entrata, uscita e riduzione dei costi di gestione.

È quindi fondamentale per gli investitori esaminare attentamente il set informativo dei prodotti, che dettaglia tutte le caratteristiche, i costi e i rischi associati, prima di procedere con la sottoscrizione. Una comprensione approfondita di questi elementi è indispensabile per fare scelte informate e allineate agli obiettivi finanziari personali e al profilo di rischio.

Domande Frequenti

Che cosa sono i prodotti di investimento assicurativi e come funzionano?

I prodotti di investimento assicurativi, noti come IBIPs (Insurance-Based Investment Products), sono strumenti finanziari che combinano la protezione offerta dalle polizze assicurative con le opportunità di crescita degli investimenti finanziari. Funzionano permettendo agli investitori di allocare capitali in prodotti che, oltre a garantire una copertura assicurativa, sono investiti in fondi o indici di mercato, offrendo così il potenziale di un rendimento variabile in base alle performance dei mercati finanziari.

Quali sono i vantaggi principali dei prodotti di investimento assicurativi rispetto ai tradizionali strumenti di investimento?

I vantaggi principali includono la possibilità di escludere il capitale investito dall’asse ereditario, vantaggi fiscali come eventuali riduzioni sull’imposta di bollo e la protezione dall’inflazione. Inoltre, questi prodotti offrono una personalizzazione elevata in termini di orizzonte temporale d’investimento e profilo di rischio, adattandosi a esigenze finanziarie diverse.

Quali sono i rischi associati ai prodotti di investimento assicurativi e come posso valutarli?

Come ogni investimento legato alle fluttuazioni dei mercati finanziari, esiste il rischio di perdita del capitale investito. È fondamentale che gli investitori comprendano la volatilità dei mercati e come questa possa influenzare il rendimento del proprio investimento. Inoltre, è importante considerare i costi associati, inclusi commissioni di entrata, di gestione e altri oneri, che possono ridurre il rendimento complessivo. I potenziali investitori dovrebbero esaminare attentamente il KID (Key Information Document) che fornisce informazioni dettagliate sui rischi, costi e caratteristiche dei prodotti.